专家解说“个体经营者”的保险规划实例

今年35岁的白先生是个体经营者，和妻子在成都市区从事汽车配件生意，两人有一个4岁多的小孩。尽管目前他们家庭的每年收入能达到50万，但是各项支出也不低。

白先生目前没有任何的投资，希望通过理财能将现有的资金增值，并且为未来养老做些规划，同时能够抵御通胀。这样，在60岁左右退休后，还能过上质量较高的老年生活。

针对白先生这类个人经营者家庭，开出了一份专业的养老金理财计划。

【基本信息】

白先生自己没有社保，妻子的社保是自己缴纳的，一年支出6000余元。白先生一家目前买了五份商业保险，白先生两份，一张万能险保单，一张分红险保单。他的妻子一张万能险保单。孩子有两份保险，一份理财险，一份教育金保险。一年白先生一家的保费支出是20万。

白先生有两套住房，一套没有贷款，准备在近期卖掉，一套有贷款，月供2000多元。车贷一个月3000元左右。白先生家庭一年的收入保守估算在50万以上。对于平日的支出，白先生没有认真的计算过。

【家庭基本情况分析】

白先生的整体基本信息来看，白先生和妻子由于都属于个体工商户，没有单位为他们缴纳社保。

白先生和妻子保险投资意识很强，妻子自行缴纳社保还有一份万能险，而白先生自己不仅为自己买了一份万能和一份分红险，还为孩子买了理财险和教育金保险。

白先生家庭总收入为50万左右，年保费支出就为20万。白先生家庭负债并不多，月还款金额在5000元以内。

【理财目标分析】

白先生想要达成人生中一重大理财目标养老计划。我们假设白先生和妻子于60岁退休(还有25年退休)。退休后继续生活20年，45年间平均通货膨胀水平为4%/年，平均储蓄率30%，房贷和车贷的剩余年限分别还有20年和5年。这样我们现就白先生家庭理财目标分析如下。

●养老支出

目前年家庭可支配收入为23.4万(50万总收入-0.6万妻子社保年缴金额-20万年保费支出-2.4万房贷年还款额-3.6万车贷年还款额=23.4万)。

前面我们假设储蓄率为30%，那么支出为70%，可得生活支出23.4×0.7=16.38万元，假设白先生及妻子退休后仍保持目前的生活质量，可得退休后20年的生活总支出现值为222.6万元。

●医疗支出

刚才我们在白先生的基本信息中了解到，白先生全家所购商业保险品种对医疗保障覆盖甚少，这类商业保险几乎都属于偏重投资类的保险产品。我们假设45年中家庭医疗总支出的现值为100万元。

●教育支出

我们假设小孩截止高中毕业14年间所需的教育费用支出总额的现值为10万元，然后对小孩大学及研究生教育支出做适当规划。

按当前高等教育支出约为1.2万元每人每年及学费增长率参考通胀率计算，可得出小孩高等教育所需支出总金额的现值约为7.2万元，所以现在需为小孩教育准备17.2万元。

●理财资金来源及缺口

按白先生提供的资料，前面已经算出家庭年可支配收入约23.4万，按平均储蓄率30%计算，年可用来投资理财的资金约为23.4×0%=7.02万元，即可得退休前25年可储蓄的资金现值为约109.7万(实际金额为大于此金额，因为房贷和车贷提前结束)。

白先生有两套住房，我们假设白先生出售一套住宅后能得到70万元现金，所以总可用理财资金现值为179.7万元。

总支出现值为339.8万元(包括：养老支出222.6万、100万医疗支出、17.2万教育金支出)；总投资金额为179.7万元，资金缺口为160.1万元，假设白先生购买的商业保险能覆盖资金缺口的50%，于是需要通过理财创造80万元资金补充缺口。

经测算在白先生退休前的25年中，每年的理财收入要达到5.2万元才能满足以上情景假设和需求。

由于出售房产收入占理财资金的很大比例，且每年储蓄金额并不高，因此平均年化收益率应保持在6%左右，方能达到理财收入要求。为达到白先生家的养老目标，建议以下资产配置：

1、现金类资产20%：现金、中银安稳回报系列理财产品、货币型基金，预期年化收益3%；

2、稳健收益类资产60%：中银集富、中银稳富、固定收益类信托产品，预期年化收益率6-7%；

3、高风险高收益类资产20%：混合型基金、股票型基金、FOT等，预期年化收益率10%。

在理财规划中，实际的资产配置会随着实际的宏观经济数据以及白先生未来生活的实际情况的改变而进行必要的修正，最终来满足白先生家庭资产能抵御通货膨胀完成养老规划的目标。