刚成家夫妻该如何理财配置财产

　　金融理财师简介 江韶军，国泰君安河北分公司财富管理部

　　个案资料

　　今年28岁的周女士与丈夫刚刚成立了小家庭。在石家庄一家事业单位工作的她，月工资收入3000元左右。周女士的丈夫是石家庄一家国企的员工，月工资收入5000元左右。目前，夫妻二人在国际贸易城附近有一处房产，另有车一部。除了工资收入外，二人并无其他收入。每月的家庭支出主要用于日常生活的开销，大约1500元。此外，在衣服物品、人情往来等方面，也有2000元左右的支出。而在投资方面，夫妻二人每月共同存入支付宝1500元，在股市投入了1万元。同时，夫妻二人另有存款共计2万元。

　　财务状况分析

　　江韶军认为，周女士作为一名事业单位员工，月收入属于中等水平，但未来在收入方面提高有限。其丈夫作为国企员工，工作较稳定，福利待遇也不错，未来事业有较大上升空间。目前，该家庭还处于成立初期，经济基础较为薄弱，处于财富累积阶段。考虑到二人已经拥有住房和汽车，便减少了两大项支出。江韶军认为，由于周女士没有房贷和车贷，家庭目前负债率极低，但家庭负债率低不利于家庭资产收益率的提升，因此可考虑适度举债。在家庭资产结构方面，该家庭流动性资产占比较大(余额宝和银行定期存款都属于流动性资产)。由于流动性资产合理的配置比例是家庭月开支的6倍左右，江韶军建议周女士可以将银行定期存款转化为货币基金产品(比如国泰君安证券的君得利货币型集合理财产品)，兼顾收益和流动性。将每月余额宝的定投转化成股票型基金的定投。考虑到两人工作单位可提供五险一金，江韶军建议，两人可在资产积累到一定阶段后适度提高保险保障。

　　理财目标

　　1、由于现在的住房位置较远，周女士希望在3年内购置二环内住房一套。

　　根据该家庭目前的收入和积累情况来看，目标较难实现。江韶军帮周女士算了一笔账，一套二环内的小户型目前也在100万左右，再考虑5%房价增长率，采取贷款买房的话，周女士夫妻要在三年内准备36万元左右的首付款，但目前两人只有3万元的理财准备金，以及每月5000元的结余，不考虑任何投资收益的话，三年下来只能准备21万元的首付款。如果想通过投资实现3年后增值到36万元，每月结余5000元都用于投资的话，两人则需要每月2%的复合投资收益率。但目前周女士家庭余额宝+40%银行定存+20%证券投资”的资产配置基本不可能满足上述投资回报率的要求。江韶军认为，如果考虑“40%君得利+60%证券投资”的资产配置，实现2%的月复合收益率也许有机会能实现，但需要周女士有正确的投资理念、增加对理财知识的学习以及证券市场行情的配合。此外，江韶军建议，周女士可以考虑换购一套二环内住房，并建议采取贷款方式，适度举债转移一部分资金用于投资，增强家庭资产的收益率。

　　2、周女士希望每年都能有一个7天以上的出游规划，最好两年内能有一趟欧洲出境游。

　　对于周女士的出游规划，江韶军认为，如果不考虑购房的话，实现该目标较为容易。但是，作为新婚夫妻的二人对未来的规划欠缺考虑。这样的出游规划不仅会影响到家庭的资产积累，还会影响到未来家庭的一些必要规划，如子女教育规划和养老规划等。

　　3、目前，夫妻二人都未购买任何商业保险，现在需要购买大病、重疾类商业保险吗？

　　江韶军认为，考虑到目前周女士夫妻二人的基本社会保障较为充足，以及二人目前的年龄和家庭经济责任，暂不建议配置大病、重疾类商业保险。江韶军建议，在家庭有一定经济基础和面临较大的家庭经济责任后再考虑配置此类保险型资产。

　　理财师观点

　　江韶军认为，周女士的家庭是现在年轻家庭的典型代表，即经济基础薄弱、消费欲望强、对未来规划不足。理想很丰满，现实很骨感。对于周女士这样新成立的家庭，江韶军认为最重要的就是“开源节流”。他建议，周女士应将更多的时间和精力投入到自我提高之中，提高自身的人力资本价值。另外，也要增强对理财知识的学习，合理配置家庭资产，提高投资回报率。