符合监管部门大力发展长期期交产品的长远策略

　　进入第四季度以来，分红型养老年金保险依然受到市场青睐，而长期期交类养老年金由于长期投入、收益稳定、有效对抗通胀等特点，仍为近期市场的热点。

　　第六次人口普查显示，我国60岁及以上老年人口已达1.82亿，占总人口的13.3%。日趋严重的人口“老龄化”对社会养老造成了巨大的挑战。退休后未来至少25年的生活质量该如何保障，成为目前城市居民最大的困扰。进入第四季度以来，分红型养老年金保险依然受到市场青睐，而长期期交类养老年金由于长期投入、收益稳定、有效对抗通胀等特点，仍为近期市场的热点。

　　“今年以来，国内A股市场大幅下挫，楼市受政策调控影响持续低迷，黄金市场间歇性暴跌，各种理财工具的风险不断加大。在这种复杂的经济形式下，人们更关注如何在确保投资安全的前提下实现持续稳健的财富累积，保证中长期的生活品质。分红保险养老年金则满足了当前市场状况下的百姓理财需求，同时为退休几十年的养老生活品质进行了提早规划。”中国人寿（601628）产品开发部相关人士表示。

　　长期期交年金保险抢滩市场

　　继去年9月推出大热产品“福禄满堂”之后，2011年金秋十月，国内寿险业龙头中国人寿再次重磅推出一款国寿松鹤颐年年金保险（分红型）产品。据介绍，该产品是在“松鹤养老”基础之上的升级产品，集养老金领取和分红收益双重特点，同时兼具身故保障于一体，是对现有养老产品的进一步升级。

　　最值得一提的是，“松鹤颐年”是一款长期期交产品，交费期间分为5年、10年、20年交，由于具有长期稳定的投入，领取期限也由“福禄满堂”的84周岁延长至终身，可以为客户提供充分的长寿生存保障。

　　同时“松鹤颐年”类似于“福禄满堂”产品，在年金领取期内具备分红、退保、借款和生存给付累积生息功能，且年金可进行月领。可以说这是一款集养老保障、理财规划、高额保障为一体的全新多功能养老年金产品。

　　除中国人寿以外，近期国内不少寿险公司也陆续推出了一些养老年金产品，这些产品从返还期限上都有所延长。而一些快速返还型年金产品则逐渐停售和退出市场。

　　据了解，今年6月，保监会将一则《关于管理办法>；；若干问题的通知》下发到各家保险公司。“《办法》的出台，对年金保险的定义、责任配置等相关监管规定进行了修订，我们根据《办法》的具体要求，设计开发符合监管新要求的此款个险渠道年金保险产品。”上述相关人士表示。

　　从保险公司业务发展和内含价值的角度来看，年金保险件均保费较高，有利于保险公司保费的积累。同时，年金保险通常设有多种交费方式，保障至终身，安享优质晚年生活，也有利于保险公司续期保费的增加，此类产品对公司内含价值贡献度较大，这也是保险公司竞相推出年金保险的主要因素。 12下一页

　　保障至终身，安享优质晚年生活

　　对于城市中高端收入的家庭来说，尽管大部分在职人员都拥有社会养老保险，但这只能满足个人基本的生活需求，如果要维持晚年生活品质，则很大程度上需要依赖个人商业养老保险等养老理财方式进行补充。

　　据中国人寿个险销售部副总经理贾慧介绍，近年来中国人的平均寿命在不断延长，而养老成本却在不断攀升，消费者已经意识到目前的社保替代率较低，已经不能满足未来20-30年后的养老需求；此外中国人口结构的改变也让人们对传统的家庭养老方式缺乏信心。同时，储蓄养老这种方式也不能有效抵御通胀，如果想要享受有尊严的养老生活，确实需要商业养老作为补充。

　　正是因为关注到中国人平均寿命不断延长的趋势，中国人寿在主打年金产品“福禄满堂”最高领取至84周岁的基础上，把“松鹤颐年”设计为终身领取年金，这样为客户提供充分的长寿生存保障。开始领取年龄可选择50、55、60、65或70岁，领取方式可选择年领、月领两种，不论何时领取，保证可以领取到终身，使客户晚年生活无忧。

　　除此之外，“松鹤颐年”最大的特点是，在年金领取期内提供身故保障，且返还金额为所交保费与现金价值的较大者。据了解，目前市场上有些公司的年金产品在领取期内并不提供身故保障；还有一些具有身故责任的年金产品，领取金额也只为返还保证领取的年金总额与已领取年金两者的差额。

　　由于分红类年金保险满足了客户理财、养老、保障等多重需求，从去年以来受到了广大消费者的青睐。自去年9月“福禄满堂”上市销售以来，取得了巨大的市场效应。仅在上海市场试销一个月，“福禄满堂”保费收入超过5000万元。该产品投放市场以来，还刷新了中国人寿多项销售纪录。

　　据了解，“松鹤颐年”产品将主要面对城区市场的客户群体销售，产品定位为中高端年金保险，满足多个年龄层次客户的养老需求，同时也可为已经购买过理财型产品的客户提供更加完善的养老保障。