寿险费率市场化一触即发

中资寿险主动进行结构调整

据介绍,目前我国除了车险费率已经市场化外,其他产品费率仍是保监会统一制定。目前保险投资渠道日渐扩宽,保险公司间投资收益水平也将拉开差距,但监管部门却要求保险公司预定利率最高都按照2.5%来计算,则投资收益率高的公司无法在产品定价上降低费率,体现价格优势。

作为业界代表参与了有关寿险费率市场化讨论的中宏保险助理总经理、首席财务官兼精算师李汉雄认为,如果说对于利率步入升息周期的强烈预期是寿险费率市场化提速的一个重要催化剂的话,那么整个保险业发展趋向成熟,是费率市场化的一个重要基础。

李汉雄认为,从去年开始寿险业统计数据的明显变化是,一方面大的中资寿险公司保费收入下降,另一方面外资和合资寿险公司保费增长超过中资寿险公司。他认为,这与外资寿险进入中国市场后不走规模扩张老路,而是""扎扎实实打基础""有很大关系。在我国加入世贸组织的新形势下,中资寿险意识到过去片面追求保费的弊端,开始主动进行结构调整,但全面完成内部机制和经营理念的转型还有一个过程。

给保险公司更多自主权

虽然不实施费率市场化,但这并不意味着保险公司没有方法去适应环境变化,但依据目前监管统一制定费率的做法,保险产品对于外界市场环境作出反应的敏锐度将受到影响,辛苦程度将高多了。李汉雄认为,保险产品的投资功能尽管并非占第一位,但如果与其他金融产品的回报率太大的话,势必影响保险的推广。费率市场化的目的是给保险公司更多自主权,使企业能够根据保险市场供求关系等因素对价格进行掌控。而保监会则可将精力更多地集中到保险公司偿付能力监管上来。

至于费率放开后是否会出现恶性价格战,李汉雄的看法是由于外资公司历来注重企业经营利润,而几大中资保险巨头先后上市或改制,片面追求保费的阶段已经远离,因此出现行业普遍性现象的可能性并不大。

李汉雄还透露,投连险和万能险仍将维持现有的费率定价政策。一旦费率市场化展开的话,分红险受到的影响将最大,而从另一角度来看,这类保险也赋予了各公司根据自身投资能力、风险控制能力和精算能力全力展现创新能力的舞台,从而成为个性化产品较量最集中的地带。

投保者选择险种更为丰富

费率市场化对投保者意味着险种更加丰富,可选择性增强,享受到价格降低的实惠；对保险公司而言,在差异化竞争环境下将会提供更好的服务,同时也意味着自主定价、进而自主针对市场需求开发出适合险种的可能,以保证实现利润的最大化。

""费率市场化后最大的好处在于产品创新能力的充分释放,使有能力的保险公司更有效地到达目标客户端,而不是简单地强化价格因素。""对于未来费率市场化的新竞争环境,李汉雄显得信心十足。""产品创新周期大大缩短,精算能力的提升将是最突出的一个结果。这对整个行业的竞争力提高是大有裨益的。""