买卖投连险的费用

　　投连险是一种新形式的终身寿险产品，它集保障和投资于一体。保障主要体现在被保险人保险期间意外身故，会获取保险公司支付的身故保障金，同时通过投连附加险的形式也可以使用户获得重大疾病等其他方面的保障。投资方面是指保险公司使用投保人支付的保费进行投资，获得收益。在新的保险会计准则下，投连险和万能险的投资账户部分收入不再计入原保险保费收入。

　　据业内人士介绍，投连险买卖费用主要涉及买入卖出差价、初始费用、账户转换费用和退保或部分领取所需的费用。

　　买入卖出差价是指指投资者人买入和卖出投资单位的价格之间的差价。以泰康人寿积极成长型理财帐户11月25日的买入卖出价为例，该账户投资单位买入价为1.5181元，同天卖出价为1.4883元。如果有投资者甲在前一交易日买入，则按每单位1.5181元的买入价，如果投资者乙选择前一交易日卖出，则按1.4883元的卖出价，每单位差价为0.0298元，如果交易10万份，则保险公司可从中获取2980元的费用。根据现行《投资连结保险精算规定》，保险公司收取买卖差价的上限定为2%。

　　设置买卖价差是为了支付投资信息披露费、投资账户第三方审计或相关法律服务的成本，同时也可以在一定程度上抑制投保人的短期投资行为，保证账户稳定。据保险公司人士介绍，投连险的单位卖出价是保险公司收到申请之日的下一个资产评估日(不含双休日)的价格。也就是说如果客户选择周五退保，投连险的单位卖出价将根据下周一来计算；如果是周一退保，将依据周二的单位卖出价。

　　除买入卖出差价外，投连险购买还要缴纳初始费用，这是投保人所缴保费在进入投资账户前扣除的那部分费用，主要是弥补保险公司的营销成本,其中最大的一部分用于支付销售渠道的佣金和手续费。根据《规定》，保费在5万元以上的，初始费用比例不超过5%；保费5万元以下的，比例不超过10%。如投资者追加投资金额，则追加部分保费的初始费用收取比例不超过5%。

　　根据投资渠道的风险等级，投连险通常设有多个投资账户，投资者将资金在各个账户间转换时，会产生一定的账户转换费用。目前，一些保险公司已经取消了该费用，即使收取也都设置了每年免费转换账户的次数，只有超出转换次数后，才会收取一定费用。

　　当投资者选择全部卖出或部分卖出时，就会涉及到退保费用。退保费用为通过申请后保单帐户价值的一定比例。根据《规定》首年退保费用上限为保单账户价值的10%、次年为8%、此后每年递减2%、第6年退保不再扣去费用。

　　但目前，保险公司实际制定的退保费用要比《规定》中的上限低许多，如泰康e理财投资险的退保费用比例：前5年各1%，第6年后不再收取费用；信诚人寿的智尚人生投连险，首年为4%，往后每年依次递减。