对此银行业人士表示，元旦过后，银行整体资产池的产品收益率都不高，在这种情况下，很难有收益率特别高的理财 产品出现。

值得注意的是，银行结构性理财产品在A股一路向“牛”的情况下有了明显增多。对此现象，银行人士这样解释，银行理财产品的收 益不会太高，但会出现阶段性高点。尤其是结构性产品，会不定期让人眼前一亮。而且它的收益率会相对保持优势，不会因传统理财产品收益率下降而下降。而且， 由于结构型理财产品可以算作储蓄，银行发行的积极性也高一些。不过，这类产品主要投资股市，存在一定风险，适合有经验的投资者购买。

我 市一家股份制银行的理财师郝林表示，伴随着股市的上涨，银行结构性理财产品不少是直接挂钩沪深300指数的，若投资者看好未来的股市，也可适当投资相关产 品。银行人士说，春节前银行往往还会发行一批高收益理财产品，来吸引储户“年终”的那一笔钱。所以，临近春节前或会再现高收益产品。
投资结构性理财产品 先要读懂三大概念

对于普通投资者而言，结构性理财产品有些复杂难懂，想赚钱还是要先看清产品结构和收益条款，并对自己的风险承受能力有个确切的认识。

据了解，结构性理财产品种类复杂多样，根据挂钩资产的属性，大致可以分为外汇挂钩类、指数挂钩类、股票挂钩类和商品挂钩类等。从收益结构来看，又可以分为单边收益型结构和区间收益型结构，所以购买结构性理财必须对以下三大概念心中有数。

1.挂钩标的。目前主流的挂钩标的有股票、指数、汇率、利率、价格等，投资者在购买产品前，务必要了解清楚挂钩标的的性质、数目（部分结构性产品可能存在不止一个挂钩标的），以及近期的趋势走向，以帮助判断涨跌。部分产品说明书中会给出挂钩标的的趋势图。

2.单边/区间结构。单边结构和区间结构的最大区别在于障碍价格的个数，单边结构相对简单只有一个障碍价格。但是区间结构采用了多个障碍价格，甚至多重 价格区间，投资者务必了解清楚价格区间的设置宽度，如果区间宽度过窄，在产品运行期间将极大可能触发障碍价格，进而导致到期收益率有较大出入。

3.浮动收益率计算方式。目前大部分涉及浮动收益率的产品都会在其产品说明书中给出“理财收益测算示例”，分别计算在最好情景、较好情景、一般情景、最 差情景下的到期收益率。由于该部分往往涉及比较复杂的数学函数，因此投资者务必十二分注意。条件允许的话，投资者可以绘制简单的到期收益率函数图来加深了 解。

对“保本”的含义要认真了解

专家建议投资者，尽量选择自己熟悉的挂钩标的，更容易获得较好的回报。“投资者要对 该挂钩品种的走势有一定判断，结合银行理财产品的收益计算方法分析，产品获得预期高收益的概率是否较大，再做投资决策”。我市一家银行的理财师表示。从稳 健的角度来看，挂钩利率的结构性理财达到预期最高收益率的概率较高，挂钩股票的结构性理财产品实现预期最高收益率的概率偏低，投资者要谨慎选择。

目前结构性理财产品以保本型居多，但不要认为保本就是100%保证本金安全。该专家表示，投资者一定要认真阅读产品说明书中的保本比例。有的产品为部分保本产品，如保本比例为90%，则意味着有出现亏损10%本金的可能性。

值得注意的是，也有结构性理财产品为非保本浮动收益类，这意味着即使本金全部亏损也是有可能的，因此收益类型、保本比例在购买结构性理财产品时一定要看清楚。

对自身风险承受能力要了然于胸

理财专家指出，投资者不论购买何种理财产品，除了对产品本身有所了解之外，对自身的风险承受能力也要心中有数。

专家表示，整体而言，低风险产品的评级一般是R1，评级为R2的产品对应的是稳健型投资，风险承受力稍强的投资者还可以购买R3型产品，对应的是平衡型 投资风格，风险评级为R4和R5的产品则分别代表了进取型和激进型投资，适合那些风险承受力较高的投资者，本金风险也相对更高。所以初次购买结构性理财产 品的投资者都要到附近银行网点做风险测评，根据自己的风险承受能力和闲钱配置时间长短，来选择适合自己的理财产品，切莫贪图“高收益”。

新一站小编提醒大家：每一个家庭的财务状况不一样，同时承受风险的能力也是不一样的。所以面对市面上理财大师的推荐，我们可以将自己实际情况说清楚，选择一个适合自己家庭的理财规划方案。