6月9日,浦银安盛一口气发布了10只基金的基金经理变动公告,只因为有一位基金经理离职,而因为接手这些基金,另一位基金经理也瞬间变身一拖九,不仅反映了浦银安盛人才紧缺的现状,也成为整个行业的缩影。
投资总监一拖十
公告显示,浦银安盛旗下10只债券基金的基金经理薛铮因“个人原因”离职,包括盛鑫定开债、幸福聚益、盛泰纯债、优化收益、幸福回报、盛元纯债、盛勤纯债、盛达纯债、盛跃纯债和稳健增利。薛铮一人离职就导致他管理的10只基金发行变动,算得上“牵一发而动全身”。
根据资料,薛铮算得上浦银安盛旗下的一位老将,加入浦银安盛之前,曾在上海证券等机构从事固定收益研究工作,2009年7月进入浦银安盛后,先后担任固定收益研究员、固定收益基金经理助理、货币基金和债券基金的基金经理等职务,2012年11月升任固定收益投资部总监。如离职公告所述,在离职以前,薛铮已经身挑管理10只债券基金的重担。
在他离职前还在管理的10只基金中,管理时间超过1年的基金只有两只,业绩也有所分化。
他自2014年7月28日至今年6月8日管理浦银优化收益A/C,累计投资回报为23.8%和22.35%。在180只二级债基中排第120位和133位;他自2012年9月18日至今年6月8日管理浦银幸福回报A/B,累计任职回报为32.16%和30.03%,在有可比数据的26只中长期债基中处于中上游水平。其余8只基金管理时间均不超过一年,任职期间最高回报为2.65%。
而今年以来截止6月8日,薛铮管理的债券基金中,表现最差的是浦银幸福回报A/B,分别下跌1%和1.1%,在同类基金中排在后1/5,表现最好的是盛达纯债和盛泰纯债,在同类基金中处于前1/5.
新手上任管9只
薛铮离职后,这10只基金中原有4只由薛铮与章潇枫共同管理,另有5只由章潇枫接管,这意味着,章潇枫也瞬间变身一拖九基金经理。根据公开资料,章潇枫此前曾在湘财政券从事金工研究员、报价回购、自营债券投资等工作。去年6月才加盟浦银安盛成为基金经理助理,今年5月15日才开始管理基金,这意味着,这是一位纯新手。一上手就接管9只基金,令人生忧。
这一离任和接任之间,浦银安盛人才紧缺的现状展露无疑。据数据显示,浦银安盛现有33只基金,基金经理为8人,平均每人管理的基金数量已经超过4只,除章潇枫以外,吴勇管理4只权益类基金,刘大巍单独管理5只债基,与他人合管1只,褚艳辉、康佳燕也管理4只基金。不过好在除了章潇枫以外,其余基金经理的任职年限都并不算很短,多数在3年以上。
然而这仍然没有办法改变一拖多容易一损具损的弊病。例如拥有7年基金管理经验的吴勇管理的浦银精致生活、浦银战略新兴产业、浦银消费升级、浦银睿智精选4只权益类基金,今年以来的收益全部在7.5%至9%之间。其原因则是配置的高度相似。以今年一季度末的数据来看,4只基金的前十大重仓股合计集中在15只个股中。富春股份、国光电器、鸿利智汇等7只个股同时被这4只基金重仓持有。这才导致了亏损幅度的一致。
随着公募基金发行速度越来越快,基金经理的培育速度似乎远远跟不上,加上流失再所难免,一拖多、跨界一拖多已不是新鲜事。对于投资者来说,选择基金时,考虑基金经理是否有一拖多、是否有足够的精力来管理好基金也成为重要的方面。