保险分红是指保险公司根据其盈利情况，将部分利润分配给持有分红保险产品的投保人。投保人可以选择将分红用于现金领取、再投保或购买其他金融产品。

保险分红理财的风险主要包括以下几个方面：

1.  投资风险：保险公司将分红投资于不同的金融市场，包括股票、债券、房地产等。这些市场存在价格波动和风险，投资价值可能会有波动。

2.  保险公司风险：保险公司的盈利情况会影响分红的金额和稳定性。如果保险公司的盈利能力下降，分红金额可能会减少。

3.  保险产品风险：不同的保险产品具有不同的风险特点。投保人应该了解产品的保障范围、保费支付方式、保单期限等，以及可能存在的风险。

在计算保险分红时，通常使用的方法是利用保险公司的盈利情况和保险产品的保费收入来确定分红金额。具体的计算方式可能因保险公司和产品而异，投保人可以向保险公司咨询或查阅相关文件了解具体的计算方法。

总之，保险分红理财具有一定的投资风险，投保人在选择和购买保险产品时应该充分了解产品的风险和收益特点，并根据自身的风险承受能力做出合理的投资决策。同时，建议投保人多样化投资，分散风险，以降低投资风险。

保险分红理财是一种结合了保险和理财的投资方式，旨在通过保险公司的投资运作，为投保人提供稳定的投资回报和风险保障。但是，正如任何投资一样，保险分红理财也存在一定的风险。

首先，保险分红理财的风险主要来自于投资市场的波动。保险公司会将投保人的保费投资于股票、债券、房地产等多种资产，以追求更高的投资回报。然而，金融市场的波动性使得投资回报并不稳定，可能会导致投资价值的波动和损失。

其次，保险分红理财还存在保险公司经营风险。保险公司作为投资者和管理者，其经营状况和管理能力直接影响到保险分红理财的回报和风险。如果保险公司经营不善或管理不当，可能会导致投资损失或无法按时支付保险分红。

此外，保险分红理财还存在利率风险。保险分红理财的回报通常与市场利率相关，如果市场利率下降，投资回报可能会受到影响。此外，通货膨胀也可能会削弱投资回报的实际价值。

那么，如何计算保险分红理财的回报呢？通常情况下，保险分红理财的回报由两部分组成：保险分红和投资回报。

保险分红是指保险公司根据保险合同约定，将投保人的保费收入中的一部分作为保险分红分配给投保人的行为。保险分红通常是按照一定的比例计算，与保险合同的保费金额和保险公司的盈利情况有关。

投资回报是指保险公司将投保人的保费投资于市场，通过资产增值或投资收益来为投保人带来的回报。投资回报通常是按照一定的比例计算，与保险公司的投资策略和市场表现有关。

具体计算保险分红理财的回报需要考虑多种因素，包括保险合同的具体条款、保险公司的盈利情况、市场利率和投资市场的表现等。投保人可以通过与保险公司的理财经理或财务顾问进行沟通，了解具体的回报计算方式和预期回报率。

总的来说，保险分红理财是一种风险较低的投资方式，但仍然存在一定的风险。投保人在选择保险分红理财时，应该根据自身的风险承受能力和投资目标进行综合考虑，并与专业人士进行咨询和分析，以做出明智的投资决策。