家庭理财如足球赛 储蓄保险不能少

对于很多消费者最关心的给孩子投保的问题，刘燕建议，除了教育金是一种不错的方式外，万能险也可以考虑。因为万能险具备保底利率，与投连险相比，同属投资型保险的万能险收益的稳定性优势更明显。

昨日，首届天津金融文化节暨2008天津国际投资理财博览会在天津滨海国际会展中心落下帷幕。"金博会\"期间，来自本市银行、保险、证券、期货等60余家金融机构企业齐聚滨海，开展了多个有关金融、投资、理财的主题活动，在专业性较强的"金融理财发展高峰论坛\"和贴近百姓的\"百姓投资理财专题讲座\"上，来自不同领域的专家为市民答疑解惑，为投资指点迷津。

理财市场呈"四动"

投资重新回归理性

\"金博会\"首日，一场关于国内理财市场现状的高峰论坛吸引了与会者的注意。中国理财规划师协会秘书长、中国理财网CEO赵良博士提出的中国理财市场躁动、悸动、颤动、行动的\"四动\"规律观点，令人耳目一新。

赵良认为，中国理财市场的昨天、今天和明天，可以用四个\"动\"来表示。首先，2007年股市单边上扬，很多人看到了投资基金、股票一夜暴富的机会，开始\"躁动\"不安、跃跃欲试。随之而来的，对理财有了遐想，有了一颗\"悸动\"的心。但从去年下半年开始，股市的持续震荡让很多新入场的投资者没有获得期望的收益，他们逐渐意识到市场风险的存在。而银行理财产品的零收益更给了投资者当头一棒，他们一夜暴富的信念开始\"颤动\"。

最后，伴随着股市开始回暖，经历了市场洗礼的投资者重新回到理性投资道路上，进入到\"行动\"阶段。个人投资者对市场的理解将更加成熟、正确的理财观念也将逐步形成，不过这可能需要很长时间。目前市场处于\"行动\"刚刚开始的阶段，\"颤动\"还没有结束。

中国人民人寿保险天津分公司个人保险部刘燕经理表示，家庭合理的理财规划就像是一场足球赛，要有前锋、中场和后卫。前锋就是股票、期货等高风险高收益的投资产品;中场就是债券、国债等投资产品;后卫则是银行储蓄和保险这类保障性的产品。而储蓄和保险是最不可缺少的，处在重要的基础性位置。所以刘燕建议投资者要充分考虑自己的家庭情况，不要盲目贪大求进，先做好最基本的保障，再进行风险性投资。

对于很多消费者最关心的给孩子投保的问题，刘燕建议，除了教育金是一种不错的方式外，万能险也可以考虑。因为万能险具备保底利率，与投连险相比，同属投资型保险的万能险收益的稳定性优势更明显。不过，刘燕也提醒消费者，只有中长期的投资，才能显示出复利滚存的效果，所以消费者最好要持续缴费3年以上。

资本市场结构变化 投资有三个\"适应\"

中国注册理财规划师协会秘书长赵良表示，随着中国经济相对高速的增长和资本市场结构性的变化，中国投资者从现在开始要有三\"适应\"。

第一个适应是全球经济一体化之后的中国资本市场。中国投资者不仅要关心国内A股市场，还要了解世界资本市场;

第二个适应是\"全流通\"之后的中国市场格局。这可能是一个很艰苦的过程，而且也是一个财富重新分配的过程，投资者对此应深刻理解;

第三个适应就是适应中国进行股份制改革之后，上市公司股东心态的变化。因为他们手中持有大量的、即将解冻和已经解冻的股票，他们对市场的话语权将在未来的两三年中逐渐释放，从而影响市场行情。

理财应成生活习惯

风险永远伴随收益

2007年的牛市让很多人忘记了风险的存在，今年以来，50%的跌幅给了我们深刻的教训。上投摩根基金北京分公司总经理俞楠认为，伴随着经济的发展，老百姓的理财意识逐渐提高，这成为证券行业进一步发展的直接动因，但在快速发展的同时也出现了一些问题，例如对老百姓的真正需要以及他们风险承受能力的忽视。这使得风险来临的时候，很多普通投资者明显不适应。

俞楠表示，投资理财的真谛，一是永远不要有\"我不用冒风险，天上就给我掉下来15%收益\"的想法。其次，要把合适的产品在合适的时候提供给合适的投资人，也就是适应性销售。最后，理财并不是一种投资行为，而应该成为投资者生活中的习惯，甚至成为一种时尚。

深圳发展银行天津分行行长周海良则建议，投资者应该确定自己的风险偏好、风险承受能力，然后有针对性地选择投资产品。广义的理财含义非常广，包括买银行的理财产品、买基金公司的各类基金，包括直接在证券公司开户买卖股票，还包括投资艺术品、投资房地产等等