资本市场的持续低迷，让投资型保险产品受到冷落。而新会计准则的推行更让投资型保险产品的处境雪上加霜。日前陆续公布的各大保险公司万能险5月结算利率纷纷降至4％左右。市场上取而代之的是分红险。不过业内人士建议，买保险追逐市场热点的办法不可取，市民还是要根据自身情况和长期需求来选择险种。

结算利率普遍降至4％

从各大保险公司陆续公布的5月份万能险结算利率显示，中国平安将个人万能险结算利率由4月份的4.125％下调至4％。除了中国人寿、中意人寿等少数几家保险公司的万能险结算利率维持在4％及以上，新华人寿、太平人寿等保险公司的结算利率都已降至4％以下。

在2008年，资本市场火热的时候，万能险的结算利率曾一度达到6％。但随着资本市场的转弱，与之紧密联系的万能险结算利率也随之节节下调。

值得注意的是，保险公司每月公布的结算利率均为年化收益率。比如，某保险公司5月份个人万能险结算利率为4％，则5月结算利率为4％÷12=0.33％，若投保人投资账户里有1万元，那么5月份的收益就为1万x0.33％=33元。此外，万能险的结算利率针对的并非所缴纳的全部保费，而是扣除了初始费用、管理费等费用后进入到投资账户的金额。

新会计准则下分红险受宠

目前保险市场几乎都被分红险占据，除了资本市场低迷、万能险等投资险种受拖累外，新会计准则的实施也是助推保险公司放弃万能险改推分红险的重要因素。

从6月份起，新会计准则将推行。按照该准则要求，保险公司的保费被划分为保费收入和保费存款两个部分，万能险、投连险等投资型险种的投资账户收入将计入保费存款中，而不列入保险公司保费收入。

如果保险公司再推行万能险，那么在以保费收入为主来衡量保险公司市场排名中将陷入尴尬局面。这也是众多保险公司主打分红险的重要原因，毕竟没有哪家保险公司愿意丢了保费收入排名这张“脸面”。

买分红险还是万能险？

对于老百姓而言，他们最关心的是该选择分红险还是万能险呢？

万能险指的是可以任意支付保险费以及任意调整死亡保险金给付金额的人寿保险，具有灵活性，但同时也是一种投资性很强的保险。分红险在有保底收益以外还享有保险公司的分红收益，按照相关规定，保险公司的分红不得低于当年可分配盈余的70％。但分红情况不透明，也是分红险最让人诟病的焦点。

专家建议消费者还是应当根据自身需求来选择保险产品，万能险比较适合于对风险承受能力较高，而对收益回报有长期准备的人；而分红险更适合于有持续稳定收入，对保障需求大于投资收益的消费者购买。